踩雷俄债 72张保单成未爆弹
图/本报资料照片
保单、基金投资俄债、陆债状况
由于俄乌战争造成俄债无法正常还款付息,烧到目标到期基金。保险局长施琼华23日指出,清查后有八家寿险公司的72张投资型保单,连结到15档持有俄债的目标到期债券基金,总规模635亿元,投资俄债金额约新台币11亿元,有三家寿险已通知要二次给付,金额约台币7,000多万。
金管会从去年底至今年1月亦已接获六件俄债保单相关客诉,去年12月有4件、今年1月有2件,事涉2家寿险业者,主要是保户不清楚「二次给付」规定,申诉内容多是「业务员销售时强调到期保本」,但到期后与预期有落差,保险局强调会了解招揽过程是否有如客户所述提供保证。
寿险业2018年左右开始热卖4至6年期连结目标到期债基金的投资型保单,今明二年是到期高峰,多张保单「踩」到俄债,发生无法计价、赎回,导致到期后须「二次给付」。除俄罗斯债券因俄国被国际制裁无法付息外,大陆房地产恒大、碧桂园等也恐成目标到期债基金的未爆弹。但施琼华指出,目前没有保险公司接获通知大陆地产债券须要二次给付。
所谓「二次给付」,即债券存续期到时却无法处分,会先把无法计价的债券评价归零反应在净值上,先用可计价的净值结算分配给受益人,基金专户继续持有无法处分的资产,等后续可处分后再分配。
近五年目标到期债基金每年销售规模都在2、3千亿元。证期局副局长黄厚铭指出,依投信投顾公会统计,至2023年底,有89档目标到期债券基金,基金规模约新台币2,582亿元,其中33档未连结投资型保单,规模约642亿元。
至于有投资俄债的金额都不大。统计至2023年底,有20档目标到期债券基金持有俄罗斯债券共12亿元,占基金规模706亿元的1.71%,占整体公私募投信基金规模6.77兆元的0.02%。