DRAM喷利多 南亚科威刚赚到
记忆体大厂美光（Micron）桃园厂日前跳电，预期后续将影响部分DDR4供货，加上韩系大厂提高16Gb高容量产能比重，造成近期市场主流8Gb DDR4颗粒供货严重吃紧。
由于新冠肺炎疫情带动笔电销售，标准型DRAM需求回升，8GB DDR4模组现货均价近日出现急涨行情达27美元左右，创下半年新高，法人看好南亚科（2408）、威刚（3260）、宇瞻（8271）直接受惠。
美光桃园厂月初跳电，业界评估对部分产线炉管造成损坏，预估会影响该厂约3万片产能，由于该厂主力产品线为DDR4，因此在预期市场供货量将减少下，造成近期DRAM模组现货价格出现急涨走势。主流标准型8GB DDR4模组现货均价由上周25美元涨至本周的27美元，涨幅约8％左右。
模组业者分析，第四季韩系DRAM厂调整产能配置，减少8Gb DDR4投片量，增加16Gb DDR4产能比重，所以市场本来就预期明年之后8Gb DDR4颗粒供货量会减少，12月初价格已见止跌迹象，然而美光桃园厂停电消息传出后，回补库存需求在本周明显浮现，因此推升现货价出现急涨。法人看好南亚科、威刚等业者直接受惠，且DRAM合约价应可望在明年第一季率先止跌反弹。
南亚科公告11月合并营收月增2.1％达48.98亿元，较去年同期成长14.9％，累计前11个月合并营收559.28亿元，较去年同期成长18.0％。由于第四季DRAM合约价仍下跌约10％，南亚科第四季营收将低于上季，但明年合约价止跌回升，营运将走出谷底进入新一波成长循环。
威刚11月合并营收月增8.1％达31.23亿元，较去年同期成长23.4％，累计前11个月合并营收292.81亿元，较去年同期成长26.4％。近期DRAM模组现货价上涨，但DRAM颗粒合约价下跌，溢价差拉大有助于威刚获利表现。
威刚9日公告10月自结获利，合并营收29.28亿元，税后净利1.91亿元，每股净利0.86元优于预期。威刚董事长陈立白表示，明年全球进入后疫情时代，各项应用对记忆体的用量势必只会明显增加。DRAM方面由于上游新增产能有限，可望于明年第一季达成供需平稳状态。
宇瞻受惠于DRAM模组销售强劲，11月合并营收月增14.3％达6.43亿元，与去年同期相较约略持平，累计前11个月合并营收65.61亿元，较去年同期减少4.8％。宇瞻近来积极进行产品线优化，DRAM模组价格上涨对营运有所帮助，9日宣布携手建碁打造智能远端设备管理方案，已打入知名电动车充电桩供应链。