《基金》国泰台湾5G+ETF热 留意即时折溢价幅度
据集保中心最新资料,追踪「台湾5G+通讯指数」的国泰台湾5G+ ETF(00881),受益人数于上周(2/20)已来到近28万人,规模约新台币370亿元,上市以来最大单日成交量达到26万张(今年1月25日),为台股「纯科技型」ETF中,拥有最大实质流动性者。国泰投信建议投资人,先参考该ETF之即时折溢价幅度,勿过度追价。
受到昨晚美国费城半导体指数跌幅超过2%,以及新春红盘后资金回流融资增幅较快下,台股今(23)日早盘出现较明显拉回,加权指数开盘下跌89点,指数来到约16320点,但在半导体双雄台积电(2330)、联电(2303)跌幅未见扩大下,大盘逐渐收复失土。其他指标股如联发科(2454)在10点之前出现拉升翻红走势,股后矽力-KY(6415)亦翻红涨幅来到约2%,扮演撑盘要角。
过去一年受5G逐渐普及和全球疫情的影响,居家、远距等生活型态使消费者对笔电、电玩及电视等3C产品的需求大增,连带推升晶片需求,使得产量供应吃紧。而去年底全球汽车销量的突然飙升,更进一步使得车用晶片严重短缺,出现全球各行业制造商竞相争抢稀缺的半导体产能情况。
这波全球晶片荒,已使台、韩等晶圆制造厂业绩看俏。但过去1~2周出现的日本地震与美国德州冬季暴雪大规模停电事件,更让原已吃紧的全球晶片产业雪上加霜。其中,韩厂三星暂时关闭了德州的两家半导体工厂,占三星总产能约28%,消长之下,台湾龙头半导体厂的角色未来将更为吃重。近期世界先进、联电都传出产能满载的情况,而台积电更出现德、美、日等国透过政府管道来争取其产能支持,使得台积电俨然由「护国神山」变成「全球神山」!
国泰台湾5G+ ETF(00881)基金经理苏鼎宇表示,这次全球晶片荒是由需求面及结构面同步出现拉动所致,这是长期现象,不会在短期内出现改变。从相关厂商接连拉高资本支出即可嗅到端倪,而此现象将利好台湾的龙头半导体企业很长一段时间。此外,近期油价的回升,亦会加速推动绿能概念的电动车需求。电动车、智能车所使用的晶片、被动元件等电子零组件,占整车成本比重将由过往燃油车的3成,大幅提高至7成,预估相关结构性改变的影响将「很长期」。