全新AI资料中心订单超预期 旺到2025年Q2

全新董事长陈建良。图／本报资料照片

砷化镓大厂抢啖AI财，砷化镓上游磊晶厂全新（2455）2月营收2.64亿元，月减5.04％、年增168.44％，然公司预期，在资料中心、AI手机、WiFi 7三大动能催动下，今年营收可望逐季成长，并透露资料中心美系客户过年期间加单，订单强于预期、能见度看至明年第二季，预估2024、2025年光电子营收连两年攀高，全年营收则将较去年呈现双位数成长。

适逢农历年工作天数减少及手机进入淡季，全新2月营收2.64亿元，较元月小幅下滑，但已是历年同期次高，今年前两月营收5.41亿元，年成长1.58倍。然全新指出，今年首季将是全年营收低点，在资料中心订单稳健挹注，加上手机市场自第二季启动拉货，AI手机掀起换机潮、下半年WiFi 7手机问世将首度采用砷化镓等利多下，将可望挹注其营收成长动能。

此外，VCSEL方面，全新布局逾一年的P-Sensor（邻近感测器）目前客户回馈状况良好，预计2025年上半年就会开始陆续贡献营收，客户涵盖安卓及苹果两大阵营，而包括3D Sensing、ToF（飞时测距）等也均有望陆续传出好消息。

展望后市，全新也透露，今年AI资料中心订单强于预期，美系客户于过年期间加单。法人预估，全新今年AI相关业务营收可望上看3亿元，较2023年成长2～3倍，占比则可望提升至7％～8％；就2月营收观察，微电子及光电子营收占比分别为79％、21％，其中在光电子约5,500万元的营收中，AI相关就占约2,500万元、已逼近一半。

而WiFi 7应用则可望于今年下半年开花结果，虽目前仍在初始阶段，但因先前除路由器（Router）外，手机在WiFi 6／6E并未采用砷化镓，故若WiFi 7手机推出，甚至后续扩及平板等其他装置，对PA厂而言等于是另辟新市场。