瑞士再保险集团中国总裁尚卓博：未来十年中国保险市场规模将翻番

南方财经全媒体记者 林汉垚 北京报道

近日，瑞士再保险集团（以下简称“瑞再保险”）发布《（地缘）政治风险笼罩下的增长：2025—2026年全球经济与保险市场展望》（下称《报告》）。该《报告》预测，2024年全球保费总额实际增长率为4.6%，中国保费总额实际增长率为7.5%。

瑞士再保险集团中国总裁、中国再保险业务首席执行官尚卓博（BeatStrebel）在接受21世纪经济报道记者采访时表示，中国现在是世界第二大保险市场，预计在未来十年中国市场的规模还会再翻一翻。

中国保险增长或将超过GDP增速

《报告》显示，在为应对理赔费用上升进行风险重定价后，预计今年全球非寿险保费将增长4.3%，创过去10年的最高水平。费率增长正在放缓，预计2025-2026年全球实际保费年均增长率将降至2.3%，低于过去5年3.1%的平均水平。

此外，非寿险业务盈利水平和可持续性逐渐改善。今年全球通胀回落叠加保险费率上涨均利好承保业绩，预计2025-2026年将保持强劲增长。同时，投资业绩的提升将利好盈利前景。预计2025-2026年六大非寿险市场的行业净资产收益率(ROE)将达到10%，高于资本成本。

同时，《报告》指出，当前全球寿险市场表现强劲，在2024年创下5%的10年最高增长率后，预计2025-2026年实际增长率将达到3%，是历史平均水平的两倍。到2035年，主要受利率的上升的影响，全球寿险保费总额将从2024年的3.1万亿美元大幅上升至4.8万亿美元。

聚焦到中国市场，瑞士再保险中国区寿险与健康险再保险业务负责人张永强表示，过去几年，寿险与健康险行业的挑战和困难集中呈现，当前行业依然整体面临着很多困难和挑战，诸如利率走势不确定、资产负债匹配面临压力、渠道转型面临压力、消费者预期不景气等。

但张永强表示，制约行业发展的不利因素逐渐出清，对行业有积极正面的影响因素也已经逐渐呈现。政府提振经济的举措对行业带来的机遇和变革，中国人口机构和客户需求变化也对人身保险市场带来的机遇。

因此，尚卓博表示，中国现在是世界第二大保险市场，我们预计在未来十年中国市场的规模还会再翻一翻。虽然中国市场已经非常庞大，但是我们认为未来的增长潜力还是非常巨大的。

北京大学中国保险与社会保障研究中心名誉主任孙祁祥认为，在中国经济向高质量发展转型阶段，科教兴国战略、制造强国战略、健康中国建设、国家安全体系建设、“一带一路”建设等都将给中国保险业带来前所未有的发展机遇，保险业凭借其独特的风险保障和风险管理功能，有着其他金融机构难以比拟的天然优势，服务社会建设、社会治理、社会保障等方面的空间巨大。

尚卓博也表示，中国本身仍具有很高的经济增长潜力，而中国保险行业起点较低，目前的保险渗透率只有3.9%，而全球水平超过了7%，我们认为，未来几年，中国保险的增长可能会有超过GDP增速。

此外，尚卓博还指出，中国的保障缺口非常大，尤其是在自然灾害保险方面，实际上只有5%到10%的自然灾害损失有保险覆盖。

巨灾保险制度加速完善

自然灾害保险方面，瑞士再保险公司自然灾害风险负责人BalzGrollimund表示：“全球自然灾害保险损失连续五年突破1000亿美元大关。损失负担不断加重很大程度上是由于城市地区价值集中、经济增长和重建成本增加。气候变化助长了今年许多灾难的发生，其影响也日益上升。因此，投资于减缓和适应措施必须成为优先事项。”

据了解，近年来，全球自然灾害频发，巨灾的发生频率和损失程度也在不断上升，给人民群众造成了较大损失。根据应急管理部的数据，今年上半年，我国各种自然灾害共造成3238.1万人次不同程度受灾，倒塌房屋2.3万间，农作物受灾面积3172.1千公顷，直接经济损失931.6亿元，远高于2023年同期的382亿元。

瑞士再保险财产险再保险首席核保官GianfrancoLot指出，2023年，中国的自然灾害保障缺口依然很大，过去10年以来略有改善。他表示，自然灾害事件造成的损失不断增加，需要全面的风险管理和保护措施投资。

为发挥保险业的经济减震器和社会稳定器功能，2024年2月，金融监管总局、财政部联合印发《关于扩大城乡居民住宅巨灾保险保障范围进一步完善巨灾保险制度的通知》，巨灾保险制度逐步从单一保险产品设计，向系统性制度建设转变。在现有地震灾因的基础上，将洪水、暴雨、台风等自然灾害纳入保障范围，基本实现中国全域常见自然灾害的全覆盖，并将金融保险金额翻倍，进一步提高了保障程度。

9月出台的《国务院关于加强监管防范风险推动保险业高质量发展的若干意见》进一步提出，丰富巨灾保险保障形式、探索建立多渠道多层次巨灾保险保障机制、拓展巨灾保险保障范围、扩大综合巨灾保险试点等要求。

国家金融监督管理总局财产保险监管司（再保险监管司）副司长卜凡伟在中国城乡居民住宅巨灾保险共同体第二次成员大会上表示，近年来，全球气候变化导致极端灾害频发，巨灾保险对应对气候变化具有重要作用。金融监管总局联合财政部等部委，积极推动巨灾保险发展，完善巨灾保险制度，将灾因由地震扩展至洪水、暴雨、台风等自然灾害，保额实现翻番，建立多灾因城乡居民住宅巨灾保险制度；扩大试点范围，为地方政府提供差异化定制化风险保障方案；提升行业技术水平，发挥损失补偿能力。

此外，中国人民财产保险股份有限公司副总裁降彩石表示，在监管机构、财政部和各级政府的支持和指导下，巨灾保险共同体持续推动落实国家巨灾保险制度，面对巨灾风险管理这样一个世界性难题探索了“中国解法”。

卜凡伟进一步表示，未来，金融监管总局将指导保险业主动作为、积极发展巨灾保险，全面加强巨灾保险前沿研究，稳步推进地方试点，不断丰富完善风险分散渠道，逐步夯实巨灾保险发展基础，更好发挥保险业功能作用。