台股科技基金 进场正逢时

台新2000高科技基金经理人沈建宏表示，台股后市需关注四大变数，一是厂商对库存调整，及下半年需求恢复的展望将牵动大盘能否续攻；二是联准会（Fed）下半年升息循环是否结束，若能较市场预期宽松，有利激励股市上攻；三是外资7月在台指期转为净空单后，后续是否转卖超并放空台股；四是若市场预期Fed于9月将持续升息，新台币趋贬格局不变，外资恐将持续卖超台股，反之若新台币止贬，外资可能反手转买超。

沈建宏指出，指数与个股或许激烈调整，但在下半年基本面优于上半年，景气明年又好于今年，对台股后市无须悲观，预期个股表现将优于大盘表现。类股看好AI相关成长受惠股、Apple新产品供应链等族群、谷底回升的记忆体供应链、低轨道卫星供应链、生技族群、光通讯产业、6月～7月被错杀且基本面与配息仍佳族群。

群益店头市场基金经理人吴胤良强调，观察货币紧缩的影响已逐渐消散，台湾总体经济在商品库存调整告一段落下，可带动外销、投资动能逐步改善，民间消费并延续先前的成长态势，预估下半年GDP成长仍可维持逐季成长。

台股在AI带来伺服器商机受惠程度深，对供应链有实质助益，明年将可反映在企业获利，预估成为获利成长与评价提升的关键，建议应趁短期逢回整理，分批布局累积部位，同时也看好生技、电动车。