直击业绩说明会丨神州数码战略业务营收首破百亿 努力寻找AI落地突破口

21 世纪经济报道记者 杨坪 深圳报道

在AI驱动的数云融合战略下，神州数码（000034.SZ）2023年业绩创出新高。

3 月 29 日，神州数码召开了 2023 年业绩说明会。刚刚过去的一年，神州数码实现营业收入1196.24亿元，同比增长3.23%；扣非净利润实现12.63亿元，同比增长37.22%。

其中，云计算及数字化、自主品牌两大战略业务营收首度突破百亿元，同比增长42%，连续三年超两位数增长——云计算及数字化转型业务实现营业收入69.31亿元，同比增长37.98%；自主品牌业务实现营业收入38.29亿元，同比增长48.95%。

据公司管理层介绍，其 2023 年发布的生成式AI领域的战略级产品——神州问学已对接了数十家主流大模型，并发布了慧阅读、慧解析、慧问答等多个应用，成功帮助医药、零售等行业客户落地生成式AI应用场景。

“今天大家都在讲大模型，都在讲特别宏大的故事，但我们讲的都是落地的案例。我们没有去参与关于 AI 的宏观讨论，而是在努力寻找 AI 落地的突破口，也找到了落脚点，比如说大家经常说的在客服，在合规，在自动化编程等等这些领域里面，怎么落地，我想这是我们要做的工作。但与之相对应的挑战，是怎么能够真正实现规模化。”神州数码董事长兼首席执行官郭为说道。

数云融合、信创业务高增长

2022 年，神州数码首次提出“数云融合”战略方向。2023年，随着 AI 浪潮爆发，神州数码主动拥抱了生成式AI升级数云融合2.0战略。

从目前来看，此次战略已现成效，高价值业务收入占比进一步提升，优化了公司业务结构。

云计算及数字化转型业务中，神州数码毛利率超40%的数云融合业务（MSP+ISV）收入大幅增长68.25%；自主品牌业务中，信创业务的收入规模突破34亿，同比增长71%，其中，昇腾相关的业务收入实现了翻番。

据神州数码总裁王冰峰介绍，2023 年公司信创业务实现了运营商的全覆盖，在金融、政府等多个行业也捷报频传，“另外就是在技术研发和产品差异化上的努力，也得到了一定的结果，像提到的神州鲲泰的自研 AI 服务器，神州鲲泰问学一体机，以及我们在算力供给短缺、算力重构的今天，在异构计算、池化服务、网格加速引擎的预研上也取得了丰硕的成绩，获得 1 篇国际会议的论文和 7 项专利。”

分市场来看，神州数码的海外业务也增长明显，2023 年外销收入合计129.65 亿元，同比增长24.72%，外销占总营收的比例从 2022 年的8.97%提升至2023 年的10.84%。

2020年，神州数码收购泰国云计算和数字解决方案公司GoPomelo，并以此为核心展开Google Cloud布局。今年 3 月，神州数码和泰国数字经济与社会部签署合作谅解备忘录（MOU），宣布在数字经济发展、云计算、数字化基础设施建设、大数据中心、数字化人才培养等领域达成合作共识。

“加速海外的布局和海外业务的突破，应该是神州数码在 2024 年一个非常重要的举措。我们会以东南亚为根据地，向其他’一带一路’沿线国家持续地拓展。我们在海外的布局，一是，拓展我们整体发展空间，二是，我们也愿意通过海外的布局来服务于中国企业出海。”王冰峰说道。

AI商业化周期与市场期望存在错位

展望 2024 年，王冰峰认为，压力、挑战、动力、机遇是并存的。

“从整个市场来看，虽然我们看到很多有利于增长的经济政策，而且已经对经济产生了积极的影响。但我们还是要清醒地认识到对于企业来说，过去三十年的经济的高速发展已经结束了，我们要学会如何在经济增速放缓的情况下、竞争加剧的情况下来生存和发展。”王冰峰说道。

从机遇而言，其指出，数字化需求是增加的，但公司需要研究新领域的新需求，关注新需求对原有的数字化投入结构发生的变化。此外，中国企业还需要寻求海外的年轻市场，因此神州数码海外布局势在必行。

“从技术上来看，企业未来的竞争是数据资产和知识的竞争，尤其是在生成式AI的出现，加速了整体的进程。我们认为数云融合将成为巨大的赛道。”王冰峰说道。

Gartner预测，2026年超过80%的企业将使用生成式AI的API或模型，或在生产环境中部署支持生成式AI的应用。

不过，在王冰峰看来，AI 火爆的环境下，我们也要清晰AI 商业化周期与大家对他的期望之间是有错位的，“目前AI领域大部分的收入和利润还是在基础架构，而大模型和人工智能应用还处在靠融资现金流生存的阶段。所以，对于我们来讲，要去思考如何卡准节奏，不盲目，要真正把握历史性的大机会，真正的获得回报，需要我们更好的规划。”

立足于上述判断，王冰峰提出了“4+1”布局战略。

“信创战略将继续保持高速增长，在 AI 算力上要进行突破，保持站在第一梯队，以及公司预研的项目能够面世。同时，通过像神州鲲泰问学一体机等各方面的努力，来推动算力上的差异化；数云融合，将以神州大问学为牵引，使整体数云融合的产品组合进行更快速的增长，来实现行业、客户、产品等各个方面的突破性增长；传统的分销业务，在半导体、代运营、新零售、工业云平台、神州云平台等各个方面期望能够取得突破性进展。”王冰峰指出。

此外，在行业突破上，神州数码已组织汽车等行业团队，对这个行业进行深耕和突破。与此同时，公司还将把并购项目更好地转化为有机的增长，做好投后管理，真正实现跨越式增长。海外市场布局中，公司将建设国际总部，推进在泰国的大型海外合作，扩大神州数码更大的生存和发展空间。