房市拚回暖 陆股投资气氛转佳

上证指数表现

大陆持续宽松防疫及房地产限制，投信法人指出，在全球经济下行下，大陆虽然出口转弱，致官方2023年要对冲出口转弱，需要加大内需刺激力度，地产投资成为2023年稳增长的重要发力点，在房地产有机会转佳下，有助激励陆股投资气氛。

台新中国政策趋势基金经理人高依暄表示，市场强力预期防疫政策放松，叠加房地产政策不断加码，基本面修复的预期提升，但考虑国际经济衰退，出口承压，外需将面临较大压力，因此，围绕内需、安全的产业将是市场关注重点。内需部份，食品饮料、医疗保健的刚性需求较高，防御性较佳；新能源、半导体具有能源安全、供应链安全的发展特性，长线成长性看好，可逢低布局。

日盛中国内需动力基金研究团队表示，先前召开的中央经济工作会议多方面回应市场关切，强调保持经济平稳运行至关重要，大力提振市场信心。当前的阶段调整不改长局，后市投资者情绪有望伴随对疫情的预期调整及政策发力逐步改善，目前市场仍处于布局期。产业方面，参考各国疫情解封的过程，关注疫苗及加护病房设备相关类股，以及疫情防控不断优化下的可选消费板块。

先机中国基金投资组合经理车强表示，大陆解封的重新开放比西方的重新开放是否花费更长的时间还有待观察。然而景气复苏确实已经萌芽，因此对陆股到2023年第一季的前景都保持乐观态度。

中信中国50ETF经理人詹佳峰表示，中央经济工作会议终定调2023年经济政策方向，以稳经济优先，且不再提及清零政策，全力发展经济的决心强烈，而近期也频频对互联网提出利多政策、美国审计作业也已告一段落，买进讯号频传，建议开始布局大陆电商ETF，掌握后续反弹动能。

富兰克林华美中国A股基金经理人沈宏达表示，建议重点关注二十大领导班子政策牛肉，内需重于外需、安全引领发展将是二个投资主线，建议关注后疫情时代受惠产业如旅游出行、可选消费；以及各个安全相关产业，如国防安全、数字安全、医药安全、粮食安全、能源安全。