就市論勢／高股息題材 有看頭

盘势分析

近期台股资金明显兵分两路，一方面持续追击AI相关供应链，另一方面则是高股息ETF资金进驻的成分股掀起涨势。

辉达（NVIDIA）日前在年度GTC大会发表最新超级晶片和新一代GPU架构处理器，并宣告超级晶片将采用液冷解决方案，带动散热模组族群表现相对强势。

高股息ETF挟资金优势，推升成分股股价表现相对突出，然而在高息股ETF选股逻辑相近下，促使成分股重复性提升，部署相关个股有利提高获利机率。

非科技股强势族群为自行车与工业自动化相关，市场乐观预期自行车产业库存调整有望于今年第2季底接近尾声。

工业自动化族群则受惠于辉达在年度GTC大会展示人形机器人，带动相关题材股价。

投资建议

研调机构预估，在AI新品问世带动下，辉达下半年获利有望超越市场预期，AI伺服器族群中，持续关注全球晶圆代工一哥台积电的动态。其他电子产业则可以持续留意记忆体、面板、ABF载板等族群。

再者，随Fed推迟降息时点与幅度，有利金融业在美元利差及换汇交易（SWAP）手续费收入优于预期，使得金融股成为支撑大盘表现的另一重要旗手。

非科技股可关注重电及纺织族群，台电「强化电网韧性建设计划」及美国绿能基础建设法案等政策相助，重电族群可望维持人气不减；纺织族群可留意奥运题材发酵，能否挹注国际品牌运动服饰的代工厂股价。

另外，第2季是各企业董事会决议股利分派结果的时间点，高股息相关题材亦成为市场焦点。