《热门族群》外资买＋美罢工潜在效应 长荣冲破200元填息达阵

长荣上周法说会表示，9月运价下跌在预期之内，但由于客户需求存在，且明年农历年提早到1月，因此，运价会呈现稳定的下修，同时，也对2025年长约价量持正面乐观立场。

另外，美国航线近期有东岸码头劳资谈判问题，目前劳资并无共识，且美国适逢选举年，罢工可能性很高，若罢工时间拉长则冲击或扩及全球市场，船公司成本会被拉高，且虽有应变策略但依照码头设施状况来看功用不大，长荣已经建议客户提前商讨处理方法。

本土法人出具报告认为，美国东海岸和墨西哥湾沿岸港口每年约处理美国货柜进口量50~60％，约占全球货柜吞吐量8％，若上述港口因罢工而关闭一周，需要四到六周的时间才能恢复，开始冲击物流链，美东码头工人罢工，会导致运价有机会于9月底回稳，搭配年底货载需求转强，有利运价于第四季回升；此外，红海危机影响全球运力约7.5％至10％，有助于消化2024年至2025年过剩运力。此外，货柜航运业受惠于红海危机及其衍生出的航行绕道好望角、提前出货潮造成塞港等效应，上半年运价表现强势，虽然运价自7月起走弱，不过第三季运价相较去年同期或上一季仍高出许多，货柜三雄获利第三季可期。

外资上周积极加码货柜三雄，长荣、阳明及万海都挤进外资买超前二十大个股，昨日买超幅度扩大，外资买超长荣16746张，阳明买超5516张，万海买超5636万张，长荣、万海都是外资连续四个交易日买超标的。