台股中小型基金 定期定额稳稳赚

中小型股具备高本益比、高波动、高爆发力的特色，能够让定期定额策略发挥最大功效。图／本报资料照片

台股中小型基金近一年定期定额报酬率前十强

近期台股震荡整理，想进场又担忧会不会买在高点。理财专家建议，可善用长期投资神器，即定期定额，不仅能降低投资成本，还不易被股市震荡甩出车外，以中小型股来说，这一类股票具备高本益比、高波动、高爆发力的特色，能够让定期定额策略发挥最大功效。

根据晨星统计至8月底的数据，台股中小型基金近一年定期定额报酬率平均在29.48％，但加权指数近一年定期定额报酬率只有个位数，电子指数报酬率也仅有15.78％。统一中小基金经理人陈之砚表示，短线上台股预计将跟随美股持续震荡，大盘上行空间有限，此时选股会是绩效的关键。基金布局将着重具备三大特色的族群，包括下半年基本面有上修机会、订单能见度高且长线成长趋势明确。以产业能见度最高的AI为例，随晶片供应逐步恢复，AI伺服器预计将在年底前陆续出货，带动供应链营收快速上升，有望持续获得资金青睐。

PGIM保德信新世纪基金经理人廖炳焜指出，最新公布的台湾8月外销订单460.4亿美元，年减15.7％，为连续第12个月负成长，跌幅较7月的12％再扩大，终端电子产品需求仍然疲弱，供应链持续调整库存。但进入第四季后预料在季报过后指数将慢慢往上走，本周进入中秋连假，回顾过往中秋节后台股表现，假期后一周平均涨幅1.38％，上涨机率达7成5，且台股目前评价面已来到相对合理水位，加上美股第四季获利表现有望由负翻正，对于提振台股投资情绪有正面帮助。

安联投信台股团队强调，联准会最新利率决策会议无调升联邦基准利率，但利率应会维持于相对高位较久。当前利率情势以及预期落差调整，加上现阶段处于各项资讯的空窗期，台股短中期内相对承压，市场也在等待更多新消息，仍看好AI、绿电及工具机等较明确的主题产业。