《基金》亚洲股市新亮点 择优布局印度及台湾
印度经济快速发展,IMF预估2024年GDP成长率将高达6.5%,为全球成长最快的国家。不论是莫迪提出的印度制造政策,还是国家进行基础建设,资金的提供都是最重要的问题之一,而银行则成为资金的主要来源,印度贷款呈现双位数成长,显示目前资金的需求仍相当强劲。此外,如同台湾从早期以公股银行为主,到近20年逐渐由其他私营银行当道,印度也正面临同样的结构改变。过去以公营银行为主的印度,近年逐渐被私营银行追赶,私营银行除了市占率逐渐提高以外,核心业务的净利息差也较公营银行更高,更具发展潜力。
随着全球AI热潮持续发酵,费城半导体指数2023年上涨67%,年初至今亦上涨13.4%,台湾半导体类股亦受惠AI旋风。半导体类股每3至4年为一次循环,每次上涨2至3年后则下跌1年。2024年为此次上涨循环第2年,预计也将有双位数的报酬。
摩根士丹利亚洲永续股票基金成立超过20年,加码印度金融类股并搭上印度经济发展与结构改革题材、看好台湾半导体类股,并且相较参考指标大幅减码中国。国泰投顾指出,摩根士丹利亚洲永续股票基金透过良好的国家布局、产业配置及选股能力,创造优异报酬。