退休理财好帮手 ETF这样选

中信投信表示，考量风险控管，上班族可选择殖利率优化的中信优息投资级债ETF（00948B），作为退休后稳定现金流来源，搭配大盘市值型ETF中信台湾智慧50（00912）来追求资产稳健成长，可进一步提升投资的年化报酬率，降低每月定期定额的资金压力。

以65岁退休的40岁上班族为例，若寿命为85岁，退休后每月退休金为5万元，假设投资年化报酬率为7％，通膨率为2％，在没有存款准备金的情况下，每个月需要定期定额约16,000元，才能达成目标。

目前投等债ETF的年化配息率大约在6％左右，而市值型ETF过去十年年化报酬率有14％，虽近年大盘属多头格局，市值型ETF年化报酬率不一定永远亮眼，但考量经济长期向上，只要稳健投资不轻易进出，长期报酬率仍可以期待，加上可透过债券ETF保底，维持7％年化报酬率并非难事。

群益投信ETF及指数投资部副总经理张菁惠指出，在存股风气盛行之下，不少台湾投资人也透过台股高息ETF来作为退休理财工具，不过市面上台股高息ETF产品数量众多，建议投资人应进一步辨别各档台股高息ETF的成分股筛选方式，例如配息政策透明，且在ETF成分股筛选上诉求精准高息，并提前布局隔年具股息与股价成长潜力之股票。

张菁惠建议，可以信用品质较佳之投资等级债ETF为主，能掌握利息收益，亦有助兼顾风险管理，例如在指数成分券筛选上，着重ESG表现较佳、且以长天期BBB级公司债为标的的20年期以上ESG BBB级债ETF，便是投资人可关注的ETF类型。